Mergermarket ute till försäljning

Pearson, ägare till Financial Times, meddelade i helgen att de nu vill avyttra Mergermarket, en affär som spås locka både private equity-aktörer och finansstrateger, skriver sajten pehub.com.

Mergermarket tillhandahåller M&A-data till över 3.500 kunder inom investmentbanker, advokatbyråer och private equity-firmor. Organisationen har växt till en enorm verksamhet som idag har cirka 500 journalister knutna till organisationen i över 67 olika länder, med kontor i London, New York och Hong Kong.

Pearson hyr J.P. Morgan Cazenove som finansiell rådgivare till affären.

– Vi är så tidigt i processen att det inte är säkert att en transaktion blir av, säger Pearson i en kommentar till försäljningen

Organisationen kan säljas för 2,5 till 3 gånger årsinkomsterna, motsvarande cirka 450 miljoner dollar, enligt källor till pehub.

Pearson förvärvade Mergermarket 2006 för köpeskillingen 192 miljoner dollar, enligt New York Times. Sedan dess har bolaget utvecklat verksamheten och förvärvat de finansiella informations- och analysbolagen Infinata och Xtract Research.

Mergermarket omsätter över 153 miljoner dollar årligen och hade förra året en vinst före skatt om 40 miljoner, enligt Reuters respektive New York Times.

Men organisationens kostym kan ha blivit för stor för sitt eget bästa:

– Något i samma skala som Mergermarket skulle aldrig skapas idag. Intressenter vill inte investera i en sån storskalig modell som Mergermarket har, säger källorna till pehub.

På frågan vilka potentiella köpare som finns till bolaget nämns General Atlantic, Silver Lake, Bridgepoint, Hellman & Friedman, Warburg Pincus, CVC, KKR och Apax Partners, skriver Reuters.