Altor höll börsdörren öppen i det längsta

Altor säljer Sveriges största privatägda apotekkedja Apotek Hjärtat till ICA Gruppen för 5,7 miljarder kronor på skuldfri basis. Men så sent som i fredags höll riskkapitalbolaget en börsnotering av apotekskedjan vid liv då godkännande erhölls från Nasdaq Stockholms bolagskommitté.

Det var i juni som Altor meddelade avsikten att notera apotekskedjan.

– Vi har förberett en börsnotering med full kraft sedan tidig sommar. Under sensommar och tidig höst hade vi en parallell dialog med ett fåtal erkänt duktiga företag inom detta område och i mitten av oktober blev våra diskussioner med ICA Gruppen mer och mer konkreta, säger Fredrik Strömholm i ett pressmeddelande.

Samma dag som börsen godkände Apotek Hjärtat för en notering kom beskedet om danska OW Bunkers konkurs, bara sju månader efter bolagets börsnotering. Även detta ett bolag i Altors portfölj. Altor kommenterar inte om konkursen har påverkat beslutet att sälja till ICA.

Med förvärvet blir ICA Gruppen landets näst största aktör på apoteksmarknaden, då koncernen redan driver Cura apoteket sedan etableringen 2010.

Affären skapar synergieffekter med andra ICA-verksamheter och väntas skapa årliga kostnadssynergier för koncernen på cirka 80 miljoner kronor från 2019. Synergierna uppstår främst inom centrala omkostnader, inköp och logistik.

– Med förvärvet av Apotek Hjärtat, ett välskött företag med ett starkt varumärke, tar vi den satsningen vidare och ser samtidigt stora möjligheteter till utveckling och synergier. Vi kan nu ge kunderna ett ännu bättre erbjudande inom läkemedel, hälsa och välbefinnande, med höga krav på säker och effektiv läkemedelshantering. Affären är bra för såväl ICAs och Apotek Hjärtats kunder som ICA Gruppens aktieägare, säger ICA Gruppens vd Per Strömberg i en kommentar.

En av anledningarna till affären för ICA:s del är att koncernen redan behärskar området efter etableringen av Cura, uppgav Strömberg under en webbsänd presskonferens. Samtidigt har köpet ingen överlappning med den befintliga verksamheten och fungerar som ett komplement till Cura, menar han.

Apotek Hjärtat och Cura bildar efter genomförandet ett helägt dotterbolag till ICA, där det förstnämndas nuvarande vd Anders Nyberg blir ny vd.

ICA:s finansiella och legala rådgivare i affären är ABG Sundal Collier och advokatbyrån Gernandt & Danielsson.

Altor har arbetat med Carnegie, Handelsbanken och Nordea i exitprocessen. Roschier har varit juridiska rådgivare.

ICA finansierar inledningsvis köpet genom egen kassa och befintliga kreditfaciliteter.