Regler mot penningtvätt ska stoppa banktrading

Det skriver Financial Times.

Klicka här för att gratis få Realtid.se:s nyhetsbrev Finans och försäkring varje vecka via e-post.

Förbudet mot USA-bankernas egenhandel infördes under 2010 via den så kallade Volcker-regeln som finns inbakad i den nya amerikanska Dodd-Frank-lagen.

Regelns syfte är att minska bankernas risktagande genom att görbjuda dem att ingå kortsiktiga tradingpositioner.

Nu när lagen har införts är dock knäckfrågan för myndigheterna hur den förbjudna egenhandeln ska definieras.

Orsaken är att egenhandel ofta kan vara svår att skilja från bankernas kundrelaterade tillhandahållande av köp- och säljkurser i olika värdepapper, instrument och tillgångar.

Skisser på hur regelverket ska utformas i detalj cirkuleras just nu i USA, och en slutversion är på gång inom två veckor.

Bankerna har enligt FT själva deltagit i processen med ett ”intensivt lobbyingarbete”, och nu lutar myndigheterna åt att använda ett flerfacetterat test för att upptäcka den förbjudna egenhandeln.

Testet kan liknas vid de tester som används för att upptäcka olagliga penningöverföringar skriver tidningen.

De olika skikten i testet mot egenhandeln kan bli följande:

1) Automatisk detektering av tradingpositioner via bankernas avdelningar för regelefterlevnad (”compliance”).

Härigenom kan man exempelvis se hur länge en tradingposition innehas, positionens storlek, risk med mera.

2) Att avdelningar för intern regelefterlevnad och riskhantering förhör berörd trader om en aktuell tradingposition.

3) Att folk från myndigheterna befinner sig ute hos bankerna, med full tillgång till autodetekteringen, handlare och avdelningar för regelefterlevnad.