Efter två år med tunga förluster räknar Lloyds Banking Group med att uppnå lönsamhet under 2010.
Brittisk krisbank tror på årsvinst
Mest läst i kategorin
I sin prognos pekar bankkoncernen på lägre kreditförluster än väntat och besparingar som gett effekt.
Lloyds-aktien lyfte med drygt 8 procent på Londonbörsen efter beskedet.
I fjol gjorde Lloyds Banking Group en förlust på 6,3 miljarder pund. Årets tio första veckor har dock enligt koncernens oväntade prognosuppdatering präglats av positiva tecken, med sjunkande kreditförluster och rörelsekostnader.
Den brittiska staten äger till följd av räddningsaktioner under bankkrisen 41 procent av Lloyds Banking Group.
Koncernen, som består av en ihopslagning av Lloyds TSB och bolånejätten HBOS, gjorde sig av med 13 000 anställda i fjol och vidtar ännu fler besparingsåtgärder enligt ett sparpaket som ska dra ned kostnaderna med 2 miljarder pund till utgången av 2011.
Compricer är Sveriges största jämförelsetjänst för privatekonomi. Klicka här för att jämföra courtage.